Những lợi thế của đầu tư danh mục đầu tư

Không giống như phương pháp đầu tư của phân tích bảo mật cổ điển tập trung vào lựa chọn bảo mật cá nhân, đầu tư danh mục đầu tư là một phương pháp đầu tư hiện đại liên quan đến phân bổ tài sản và đa dạng hóa để xây dựng một bộ sưu tập đầu tư. Thách thức lớn nhất trong đầu tư là sự không chắc chắn về hiệu quả trong tương lai của một khoản đầu tư và do đó có nguy cơ thua lỗ đầu tư tiềm năng. Không tính vào kết quả đầu tư của các khoản đầu tư đơn lẻ, đầu tư danh mục đầu tư có thể phòng ngừa rủi ro đầu tư bằng cách hủy bỏ lợi nhuận đầu tư khác nhau giữa các khoản đầu tư thành phần.

Đa dạng hóa và giảm thiểu rủi ro

Đầu tư danh mục đầu tư là về giảm rủi ro hơn là tăng lợi nhuận. Cũng có thể là trong một số năm nhất định, lợi nhuận đầu tư cá nhân dựa trên phân tích bảo mật vượt quá lợi nhuận từ đầu tư danh mục đầu tư. Tuy nhiên, về lâu dài, đầu tư danh mục đầu tư có thể mang lại tỷ lệ lợi nhuận ổn định trung bình tốt hơn lợi nhuận đầu tư cá nhân, do sự phân tán rủi ro giữa các khoản đầu tư khác nhau trong danh mục đầu tư. Đầu tư danh mục đầu tư tìm kiếm các loại tài sản khác nhau ít tương quan hoặc tương quan tiêu cực, chẳng hạn như kết hợp cổ phiếu và trái phiếu để thậm chí biến động.

Phân tích bảo mật tối thiểu

Lựa chọn bảo mật truyền thống đòi hỏi những nỗ lực đáng kể về thời gian và nguồn lực để thực hiện cái gọi là phân tích ba bước về kinh tế, công nghiệp và công ty. Mặc dù đầu tư danh mục đầu tư liên quan đến việc lắp ráp một bộ sưu tập chứng khoán riêng lẻ, trọng tâm ít hơn về giá trị của mỗi chứng khoán đứng một mình mà nhiều hơn về cách chúng có thể phù hợp với hiệu suất tổng thể dự kiến ​​của danh mục đầu tư. Một số khoản đầu tư danh mục đầu tư, một khi được xây dựng, có thể không được điều chỉnh bất kể môi trường kinh tế thay đổi. Khi kết quả đầu tư không chỉ phụ thuộc vào hiệu suất dự kiến ​​trên mức trung bình của bảo mật cá nhân, một kỹ thuật phân tích bảo mật đơn giản như sàng lọc bảo mật có thể giữ cho công việc phân tích bảo mật ở mức tối thiểu.

Phương pháp đầu tư có hệ thống

Khi đầu tư danh mục tránh xa các lựa chọn bảo mật cá nhân, nó sử dụng phương pháp đầu tư có hệ thống được cho là có lợi cho chủ sở hữu của danh mục đầu tư trong dài hạn. Để đạt được mục tiêu dài hạn, tích cực như vậy, một khoản đầu tư danh mục bắt đầu bằng việc thiết lập các mục tiêu danh mục đầu tư theo sau là xây dựng chiến lược đầu tư. Mức độ tỷ lệ hoàn vốn dự kiến ​​và khả năng chịu rủi ro được đánh giá sao cho các trọng số khác nhau có thể được gán cho các loại và loại tài sản khác nhau. Hiệu suất trong tương lai của đầu tư danh mục dựa trên chính sách đầu tư tổng thể cố gắng đảm bảo rằng tổn thất từ ​​một chứng khoán được bù đắp bằng lợi nhuận từ bên kia.

Phong cách đầu tư thụ động

Quản lý đầu tư tích cực của việc mua và bán liên tục làm tăng chi phí giao dịch và có ý nghĩa về thuế có thể đặc biệt đáng lo ngại khi thời gian nắm giữ ngắn hạn dẫn đến lãi vốn bị đánh thuế như thu nhập thông thường. Trong khi các lựa chọn bảo mật cá nhân dựa vào lựa chọn cổ phiếu tích cực để ảnh hưởng đến hiệu suất, đầu tư danh mục đầu tư được thiết kế để được quản lý thụ động, giảm thiểu doanh thu danh mục đầu tư để tái cân bằng danh mục đầu tư cần thiết. Tỷ lệ phần trăm trọng số được gán cho các tài sản và chứng khoán khác nhau không phải đáp ứng với mọi biến động của thị trường và thậm chí cả nền kinh tế, miễn là tổng hồ sơ rủi ro của danh mục đầu tư không thay đổi.