Mục lục:
Bạn có thể mua hoặc tái cấp vốn một ngôi nhà bằng khoản vay cải tạo thông thường hoặc khoản vay FHA 203 (k). Cục Quản lý Nhà ở Liên bang bảo đảm chương trình 203 (k), bảo vệ người cho vay nếu bạn mặc định. Các khoản vay thông thường không được bảo hiểm bởi chính phủ và có thể được sử dụng cho nhiều loại sửa chữa hơn. Cả FHA và các khoản vay phục hồi thông thường đều yêu cầu các nhà thầu được cấp phép thực hiện sửa chữa tài sản. Cho vay phục hồi khác với các khoản vay xây dựng truyền thống, bởi vì bạn có thể chuyển đổi khoản vay phục hồi thành tài chính vĩnh viễn sau khi cải tạo.
Tiêu chí tín dụng
Nếu tín dụng của bạn ít hơn sao, hãy chọn khoản vay 203 (k). Người cho vay FHA thường yêu cầu điểm tín dụng 640 nhưng có thể cho phép điểm thấp tới 600. Bảo đảm bảo hiểm của FHA cho phép linh hoạt hơn trong việc thiết lập các tiêu chí tín dụng.Người cho vay thông thường thường yêu cầu ít nhất là 680 cho khoản vay phục hồi HomeStyle của Fannie. Người vay có tín dụng xuất sắc - và ít nhất là 740 điểm tín dụng - có được mức lãi suất tốt nhất, có thể khiến khoản vay phục hồi thông thường rẻ hơn so với khoản vay phục hồi FHA. Nói chung, với một trong hai loại cho vay, điểm tín dụng của bạn càng cao, bạn càng có thể vay nhiều hơn so với giá trị căn nhà của bạn.
Giới hạn cho vay theo giá trị
Cho vay theo giá trị, hoặc LTV, là tỷ lệ mô tả mối quan hệ giữa số tiền cho vay phục hồi và giá trị của căn nhà sau khi sửa chữa được thực hiện. FHA có LTV cao nhất được phép cho khoản vay phục hồi ở mức 96,5%, yêu cầu thanh toán xuống 3,5%. Trên một khoản tái cấp vốn, bạn cần 3,5 phần trăm vốn để đáp ứng yêu cầu LTV. Khoản vay Fannie HomeStyle có LTV ít hào phóng hơn ở mức 95%, nghĩa là bạn sẽ cần ít nhất 5% hoặc 5% vốn cho khoản vay tái cấp vốn. Cả 203 (k) và HomeStyle chỉ cho phép các khoản tái cấp tiền mặt hạn chế, cho phép thay đổi lãi suất và thời hạn cho vay nhưng không có khoản tiền mặt đáng kể nào trả lại cho người vay.
Tỷ lệ nợ trên thu nhập
Khoản thanh toán nhà ở của bạn cho khoản vay FHA 203 (k) không thể vượt quá 31 phần trăm tổng thu nhập hàng tháng của bạn. Các khoản thanh toán nhà ở bao gồm tiền gốc, lãi, thuế và bảo hiểm. Giới hạn này được gọi là tỷ lệ nợ trên thu nhập, hoặc DTI. Khoản thanh toán nhà ở của bạn cộng với các khoản thanh toán nợ định kỳ hàng tháng cũng không thể vượt quá 43 phần trăm tổng thu nhập của bạn. Tuy nhiên, đây là những hướng dẫn được thiết lập bởi FHA. Người cho vay FHA sử dụng phần mềm bảo lãnh phát hành tự động để đủ điều kiện bạn có thể chấp nhận tỷ lệ DTI cao hơn - lên tới 55 phần trăm.
Những người vay tiền của HomeStyle có điểm tín dụng thấp hơn có thể có tổng DTI lên tới 36% và DTI lên tới 45% với điểm tín dụng cao hơn. Tỷ lệ LTV và loại cho vay - tỷ lệ cố định hoặc có thể điều chỉnh - cũng ảnh hưởng đến tỷ lệ DTI tối đa được áp dụng.
Công trường đang thi công
Thông số kỹ thuật công việc và giá thầu từ các nhà thầu được cấp phép xác định số tiền tài trợ cải tạo mà bạn nhận được bằng khoản vay 203 (k) hoặc HomeStyle. Một tài khoản ký quỹ cải tạo được thiết lập khi đóng giữ tiền trong suốt dự án. Bạn rút tiền và trả tiền cho việc sửa chữa khi công việc được hoàn thành và được người cho vay chấp thuận. Người cho vay đảm bảo rằng tất cả các thông số kỹ thuật công việc được đáp ứng kịp thời và theo hồ sơ dự thầu. Khoản vay 203 (k) có thể yêu cầu một nhà tư vấn được FHA phê duyệt đến thăm bất động sản, hoàn thành báo cáo nêu chi tiết phạm vi công việc cần thiết và cung cấp ước tính trước khi bạn nhận được khoản vay. Tư vấn viên cũng kiểm tra công việc đã hoàn thành để bạn có thể rút tiền và trả tiền cho các nhà thầu sau khi đóng cửa.