Cách tính tốc độ ghi

Tỷ lệ đốt đo lường tốc độ mà một công ty cạn kiệt nguồn tiền mặt trong một khoảng thời gian nhất định. Tổng quát nhất tỷ lệ đốt tiền mặt tính toán được thực hiện bằng cách đo 80.000 đô la, điều này ngụ ý công ty sẽ đạt được vị thế tiền mặt trong bốn tháng trừ khi có thể tăng doanh thu.

Dòng tiền hoạt động

Mặc dù tỷ lệ ghi là một số liệu cơ bản hữu ích, kiểm tra dòng tiền hoạt động chi tiết hơn có thể giúp đánh giá sức khỏe của công ty. Một doanh nghiệp có thể tạo ra tiền mặt thông qua tài chính ngắn hạn hoặc nợ bổ sung, nhưng nếu dòng tiền mặt vượt quá dòng chảy trong một thời gian dài, mô hình kinh doanh của nó có thể không bền vững.

Bằng cách phân tích một công ty, bạn có thể có được một thước đo chính xác về việc tiền mặt rời khỏi tài khoản nhanh như thế nào. Báo cáo lưu chuyển tiền tệ tóm tắt các nguồn và việc sử dụng tiền mặt của công ty và thay đổi ròng tương ứng trong số dư tiền mặt của công ty trong giai đoạn tài chính. Nói chung, thu nhập ròng cộng với các khoản mục không dùng tiền mặt như khấu hao và khấu hao, cộng hoặc trừ đi sự thay đổi bằng với công ty điều hành dòng tiền. Bạn có thể có được dòng tiền hoạt động trực tiếp từ báo cáo lưu chuyển tiền tệ. Thay đổi tiền mặt ròng của công ty bằng với dòng tiền hoạt động cộng hoặc trừ đi dòng tiền đầu tư, cộng hoặc trừ đi dòng tiền tài trợ.

Tính toán mẫu

Dòng tiền hoạt động là một cơ sở tốt để tính toán đốt tiền mặt, và được sử dụng rộng rãi để tính tỷ lệ đốt tiền mặt. Nếu một công ty ghi nhận số tiền hoạt động hàng tháng là 100.000 đô la và có số dư tiền mặt hiện tại là 1 triệu đô la, điều này cho thấy rằng công ty sẽ hết tiền trong mười tháng. Tỷ lệ đốt tiền mặt hàng tháng của nó là 100.000 đô la mỗi tháng.

Quản lý tiền mặt

Thông thường, vào thời điểm tỷ lệ đốt tiền mặt của một công ty trở thành trọng tâm của quản lý hoặc nhà đầu tư, công ty đã tham gia vào một số loại tái cấu trúc vốn, chẳng hạn như phá sản. Hai tình huống phổ biến trong đó tầm quan trọng của tỷ lệ đốt tiền mặt tăng là:

1. Các công ty mới, phát triển nhanh cần tài chính ngắn hạn để tồn tại đủ lâu để công ty có lãi. Thông thường, một công ty sử dụng dịch vụ chứng khoán đại chúng bằng cách tăng tiền mặt xấp xỉ bằng tỷ lệ đốt của công ty. Điều này là để đảm bảo công ty sử dụng tiền mặt một cách hiệu quả nhất có thể - hoặc trong một số trường hợp, tiền thu được được sử dụng để thanh toán các nghĩa vụ cho vay hiện có.
2. Khi một công ty ở khó khăn tài chính, quản lý phải lèo lái công ty thông qua một khủng hoảng thanh khoản. Điều này thường liên quan đến việc tạo báo cáo tài chính dự kiến ​​chi tiết, tập trung vào việc đốt tiền mặt và đáp ứng các nghĩa vụ nợ sắp tới để tránh mất khả năng thanh toán của công ty. Thông thường, chi phí tùy ý được phân tích chặt chẽ và giảm nếu có thể, bao gồm cả số lượng đầu. Các cách khác để làm chậm tốc độ ghi bao gồm quản lý tích cực các khoản phải trả và các khoản phải thu. có thể được mở rộng bằng cách trì hoãn thanh toán cho nhà cung cấp trong vài ngày và các khoản phải thu có thể được thu thập mạnh hơn.