Mục lục:
Các nhà đầu tư không ngừng tìm kiếm một cách tốt hơn để đo lường và định lượng rủi ro. Sau đó, các nhà quản lý danh mục đầu tư thường được đo lường về khả năng tạo ra lợi nhuận vượt quá thị trường (alpha). Độ lệch chuẩn là một công cụ quản lý đầu tư sử dụng để giúp định lượng rủi ro hoặc "độ lệch" từ lợi nhuận dự kiến. Độ lệch chuẩn đo lường mức độ biến động (độ biến động) từ lợi nhuận trung bình (trung bình). Độ lệch cao hơn điểm biến động cao hơn. Tương tự như độ lệch chuẩn, độ lệch nhược điểm nhìn vào sự thay đổi xung quanh lợi nhuận trung bình; tuy nhiên, nó chỉ tập trung vào những lợi nhuận đó dưới mức lợi nhuận tối thiểu chấp nhận được.
Bậc thang
Xác định MAR. Đây là một số lựa chọn của bạn. Nó biểu thị số tiền lãi tối thiểu bạn sẽ chấp nhận cho một khoản đầu tư cụ thể. Hãy sử dụng 5 phần trăm cho ví dụ này.
Bậc thang
Trừ MAR từ tiền lãi cho mỗi kỳ. Nếu bạn đang xem lợi nhuận hàng năm trong năm năm, hãy trừ MAR (5 phần trăm) từ mỗi lần hoàn trả cho mỗi năm. Bạn sẽ có năm giá trị.
Bậc thang
Đặt lại giá trị về 0 nếu lợi nhuận là dương. Giả sử lợi nhuận năm đầu tiên là 10%. Trừ MAR, hoặc 5 phần trăm, từ 10 phần trăm bằng 5 phần trăm. Đây là một giá trị dương, vì vậy hãy thay đổi nó thành 0.Nếu lợi nhuận năm hai là 4 phần trăm, thì sự khác biệt sẽ là -1 phần trăm. Ghi lại số này; đừng thay đổi nó
Bậc thang
Bình phương sự khác biệt và thêm chúng lại với nhau. Bình phương năm đầu tiên là 0; tuy nhiên, bình phương năm thứ hai là 1. Bình phương tất cả năm năm và lấy tổng của tất cả các bình phương.
Bậc thang
Chia theo các thời kỳ và lấy căn bậc hai. Trong ví dụ của chúng tôi, chúng tôi có năm năm hoặc năm giai đoạn. Lấy tổng số trong Bước 4 và chia cho 5. Cuối cùng lấy căn bậc hai của số này. Đây là độ lệch nhược điểm.